界面新闻记者 | 安震

界面新闻编辑 | 江怡曼

报告显示，上半年中信银行实现营业收入1090.19亿元，同比上升2.68%；其中，非利息净收入364.11亿元，同比增长10.44%；实现归属于该行股东的净利润354.90亿元，同比下降1.60%。

净利润为什么同比下降？

今年上半年中信银行净利润出现了同比下降，中信银行行长刘成在业绩会上解释，主要是把提升防控风险能力放在了突出位置上。中信银行为以后更好地应对风险提供了空间，因此没有进一步调低拨备覆盖率来补充银行净利润。

刘成表示，今年上半年，银行业都面临比较复杂严峻的环境。用三个词概括中信银行的发展——“均衡性、稳健性、持续性”。中信银行坚持效益、质量、结构、规模、客户的均衡发展。

“从稳健性角度来看，其实就我们目前的条件，资本情况、息差情况、营收情况来看，是有条件允许我们把发展速度放快一点、规模再做大一点。但我们没有这么做，我们始终认 为，以量补价是懒路，以价补量是险路。”他说。

对公、零售资产质量表现如何？

中信银行副行长、风险总监胡罡在谈到对公、零售风险和资产质量时表示，市场比较关注房地产和地方政府平台相关资产质量情况。总体来看，房地产贷款规模不大，在对公占比中只有9.5%，较年初还在下降，不良率2.3%，也在持续好转。考虑到国家对房地产政策支持的加大，预计未来房地产资产质量会更加好转。地方政府平台隐性债务方面，在对公占中比6%，不良率仅有0.02%；而且化债效果明显，从去年10月到现在，置换了177亿元隐性债务，解决了高风险隐性债务58亿元。

零售风险方面，去年下半年以来，银行业零售风险整体都有所上升。我们认为，宏观层面，居民杠杆率较高，疫情后居民收入下降以及房地产贬值带来还款压力。

在零售风险防范方面，一是在客户选择上，要求后台机构以客户还款能力为核心；二是完善风险防控体系，比如在信用卡发放上，2019年就开始优化客户准入，压降高风险客户。同时，优化风控模型，加强零售不良的风险处置，今年上半年，中信银行处置零售284亿元，同比增加77亿元。

胡罡在谈及资产质量未来的走势时表示，对中信银行下半年资产质量稳中向好有信心。信心主要是源于四个方面：第一是稳健的经营理念，即均衡性、稳健性、持续性，不以风险下沉来换取短期的收益，不以损害风险抵御能力来换取利润的增长；第二应该是稳健的资产质量指标，且优于同业的均值；第三是持续优化的资产结构；第四是持续提高的风险管理能力。

从中信银行总体资产质量来看，截至报告期末，中信银行不良贷款余额665.80亿元；不良贷款率1.19%，比上年末微增0.01个百分点；拨备覆盖率206.76%，比上年末下降0.83个百分点；拨贷比2.46%，比上年末上升0.01个百分点。

净息差为何回升？

中信银行董事会秘书张青在进行业绩回顾时表示，中信银行坚持量价平衡管理，持续深化稳息差的经营策略，息差变动已连续三年跑赢大势。上半年净息差1.77%，较一季度上升7个基点，与同业相比，息差的优势也进一步扩大12个基点至23个基点。

刘成认为，息差是银行经营管理的生命线，多年来中信银行一直把稳息差作为经营主题之首，量价平衡已成为经营理念之一。“三年来，我们的息差变动一直优于同业。2022年、2023年和2024上半年，我们的变动分别优于同业6个基点，4个基点和13个基点。”

在谈及具体的举措时，刘成表示，今年确实与往年有所不同，除了得益于政策性因素之外，中信银行的息差取得优势主要是从负债端推进、支付端加力，同时优化结构，精细化管理，提升整体的资产收益水平。

中信银行业务总监陆金根坦言，4月监管要求严查手工补息后，当月，全市场对公存款下降，资金出现了同业化、定期化和理财化的趋势。我们迅速将监管要求传达至一线，做好客户疏导，稳定客户资金；手工补息取消后，针对客户的同业化、定期化和理财化趋势，发挥中信集团协同优势，推出了更多固收+和货币理财产品，不仅稳定了存量资金，也吸引了一些外部增量资金。

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